5月11日，紫光集團(tuán)在2019年公司債券年度報(bào)告中正式披露了紫光展銳股權(quán)重組項(xiàng)目的最近進(jìn)展。

　　2020年5月，按照紫光展銳投前500億元的估值，展銳大股東北京紫光展訊投資管理有限公司（以下簡(jiǎn)稱“展訊投資”）與22家投資者簽訂股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，展訊投資合計(jì)轉(zhuǎn)讓所持13.39%紫光展銳股權(quán)（以增資完成后注冊(cè)資本計(jì)算），對(duì)應(yīng)轉(zhuǎn)讓價(jià)款為73.66億元。

　　除了股權(quán)轉(zhuǎn)讓項(xiàng)目，展銳也正式完成了增資項(xiàng)目。紫光展銳與國(guó)家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金二期股份有限公司、上海集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金股份有限公司和諸暨聞名泉盈投資管理合伙企業(yè)簽訂增資協(xié)議，三方向紫光展銳合計(jì)增資50億元。股權(quán)重組完成后，展訊投資仍為紫光展銳控股股東。

　　在此之前，展訊投資持有紫光展銳57.14%股權(quán)。2019年11月，通過(guò)在北京產(chǎn)權(quán)交易所公開(kāi)掛牌的方式，展訊投資向外部投資者轉(zhuǎn)讓其所持有的紫光展銳不超過(guò)20%股權(quán)；同時(shí)，紫光展銳增資項(xiàng)目也在北京產(chǎn)權(quán)交易所掛牌，公告稱，轉(zhuǎn)股和增資價(jià)格以經(jīng)清華大學(xué)備案的資產(chǎn)評(píng)估值為依據(jù)。

　　據(jù)悉，紫光展銳已啟動(dòng)了IPO，內(nèi)部股權(quán)激勵(lì)也正展開(kāi)，部分員工已簽署股權(quán)激勵(lì)協(xié)議，4月底有員工告訴第一財(cái)經(jīng)正排隊(duì)等待簽署該協(xié)議。

　　紫光集團(tuán)正打造從“芯”到“云”的產(chǎn)業(yè)生態(tài)鏈。紫光展銳是紫光集團(tuán)旗下芯片業(yè)務(wù)的重要企業(yè)，還包括紫光國(guó)微、長(zhǎng)江存儲(chǔ)、法國(guó)立聯(lián)信等芯片企業(yè)；云網(wǎng)業(yè)務(wù)方面，主要擁有紫光股份及其下屬公司新華三集團(tuán)。該集團(tuán)主要產(chǎn)品包括移動(dòng)通信芯片、物聯(lián)網(wǎng)芯片、存儲(chǔ)芯片、智能安全芯片、計(jì)算機(jī)和網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)架構(gòu)及解決方案、云計(jì)算和大數(shù)據(jù)應(yīng)用等。

　　根據(jù)債券年度報(bào)告顯示，2019年紫光集團(tuán)營(yíng)業(yè)總收入為769.38億元，同比下滑3.77%；歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)為14.3億元，較去年虧損6.31億元有大幅增長(zhǎng)，主要因投資收益增加及金融資產(chǎn)的價(jià)值上升所致。

　　2019年，該公司實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入766.56億元，同比增加16.87%。其中IT及相關(guān)設(shè)備及服務(wù)板塊實(shí)現(xiàn)營(yíng)收537.02億元，電子元器件及設(shè)備制造業(yè)務(wù)板塊實(shí)現(xiàn)營(yíng)收163.00億元，占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比重分別為70.06%和21.26%。

　　在2017年、2018年和2019年，扣除非經(jīng)常性損益后，歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為-22.39億元、-67.86億元和-127.63億元。紫光集團(tuán)稱，公司的非經(jīng)常性損益較大，主要為政府補(bǔ)助、處置非流動(dòng)資產(chǎn)、金融資產(chǎn)價(jià)值變動(dòng)等。其中每年獲得的政府補(bǔ)助主要是國(guó)家近年來(lái)鼓勵(lì)集成電路行業(yè)發(fā)展，給予了持續(xù)的專項(xiàng)補(bǔ)助和扶持。“未來(lái)如果出現(xiàn)公司收到的政府補(bǔ)助減少以及投資出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致投資收益減少等情況，可能會(huì)對(duì)公司的盈利穩(wěn)定性產(chǎn)生不利影響?！?/p>