全球通信業(yè)：宏觀經(jīng)濟(jì)不確定性影響仍在繼續(xù)

 2012年，全球宏觀經(jīng)濟(jì)的不確定性仍在影響光通訊市場。服務(wù)供應(yīng)商對光網(wǎng)絡(luò)的投資仍然謹(jǐn)慎，所以盡管年初時(shí)運(yùn)營商公布的全年資本開支預(yù)算相比2011年有不小幅度增長，但實(shí)際投資卻在放緩。

不過，盡管服務(wù)供應(yīng)商寬帶ARPU有下滑趨勢，光纖寬帶仍是服務(wù)供應(yīng)商最有利可圖的服務(wù)之一。全球服務(wù)供應(yīng)商努力發(fā)展寬帶用戶，因此2012年全球移動(dòng)及固網(wǎng)寬帶用戶保持增長。

截止2012年，全球?qū)拵в脩纛A(yù)計(jì)將達(dá)20.5億，其中移動(dòng)寬帶用戶14億，固網(wǎng)寬帶用戶6.5億。在固網(wǎng)寬帶用戶中，光纖用戶表現(xiàn)出強(qiáng)勁的增長態(tài)勢，2012年，光纖用戶在固網(wǎng)寬帶用戶中的占比接近19%，相比2011年有三個(gè)百分點(diǎn)的上升。

中國市場方面，在互聯(lián)網(wǎng)接入領(lǐng)域，基礎(chǔ)電信企業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)用戶進(jìn)一步趨向?qū)拵Щ＝刂?012年，中國互聯(lián)網(wǎng)寬帶用戶預(yù)計(jì)達(dá)到1.76億，年增幅達(dá)到17%。移動(dòng)寬帶方面，3G進(jìn)入規(guī)?；l(fā)展階段，預(yù)計(jì)到2012年底中國3G用戶將發(fā)展至2.26億，超過互聯(lián)網(wǎng)寬帶接入用戶數(shù)量。

電信服務(wù)的高度需求無處不在，尤其是移動(dòng)寬帶，這助長了近期的投資周期。2012年初，盡管運(yùn)營商投資延緩，但從全年預(yù)算來看，今年運(yùn)營商資本開支持續(xù)增長。主要的資本開支者有美國的Clearwire，Sprint，T-Mobile美國；日本的NTT-DoCoMo和軟銀移動(dòng)；韓國的KT，LGU+和SK電信；歐洲的西班牙電信和法國電信；中國的聯(lián)通和電信等。

北美三大運(yùn)營商2012年整體資本開支年增7.2%，增長主要來自Sprint。Sprint今年加大了LTE投資，增幅高達(dá)110%，從而拉動(dòng)整體增幅。

歐洲市場方面，盡管經(jīng)濟(jì)嚴(yán)重衰退，但五大國近五年來第一次在電信資本開支上增加了2個(gè)百分點(diǎn)。2012西班牙和法國電信資本開支相比2011年增長3.8%，法國電信加速法國的光纖網(wǎng)絡(luò)和4G部署，德國電信正致力于削減成本。

日本2012兩大運(yùn)營商資本開支未如預(yù)期下滑，主要是NTT和KDDI要擴(kuò)張LTE部署。中國三大運(yùn)營商2012資本開支預(yù)算總額為2859億元，相比2011年又增加了12.25%。其中，中國聯(lián)通增長將主要發(fā)生在3G投資，中國電信主要用于擴(kuò)展寬帶業(yè)務(wù)，而中國移動(dòng)增長主要用于傳輸網(wǎng)。

2012年上半年，從主流運(yùn)營商公布的CAPEX完成額來看，已經(jīng)完成全年預(yù)算的41.3%。其中中國市場方面，從2011年下半年開始，國內(nèi)電信業(yè)固定資產(chǎn)投資開始放緩。2012年1-6月，我國已經(jīng)完成電信固定資產(chǎn)投資1485.6億元，完成全年的40.2%。不過，運(yùn)營商在財(cái)報(bào)中表示會(huì)堅(jiān)持年初的全年預(yù)算不變，由此可見，近60%的開支會(huì)集中在下半年。而三季度是傳統(tǒng)淡季，因此最后一個(gè)季度運(yùn)營商資本開支或?qū)@著提升。

現(xiàn)階段，運(yùn)營商將投資重點(diǎn)放在移動(dòng)和光纖寬帶建設(shè)上，全球運(yùn)營商掀起LTE建設(shè)熱潮。

全球光網(wǎng)絡(luò)設(shè)備市場：增長放緩

2012年迄今為止，全球光網(wǎng)絡(luò)設(shè)備市場整體表現(xiàn)不佳。一季度環(huán)比創(chuàng)多年來最大跌幅，二季度雖環(huán)比增長，但同比降幅仍達(dá)兩位數(shù)，三季度有季節(jié)性疲軟。

 從地區(qū)來看，北美和EMEA光網(wǎng)絡(luò)開支疲軟，亞太增長放緩，拉美保持相對較高增幅。WDM開支比較穩(wěn)定，SONET/SDH開支同比大幅下滑，光分組產(chǎn)品收入持續(xù)上漲。

國外設(shè)備商的表現(xiàn)仍然受到宏觀經(jīng)濟(jì)形勢影響，客戶IT開支持續(xù)比較保守，歐洲市場仍然充滿挑戰(zhàn)，因此使得設(shè)備商收入增速放緩。2012年第二季度，整體設(shè)備商營收同比下滑5%；對于第三季度，預(yù)計(jì)同比基本持平，環(huán)比實(shí)現(xiàn)小幅增長。

國內(nèi)光網(wǎng)絡(luò)設(shè)備商方面，盡管在美國等國際市場上走得艱難，華為中興十年來仍快速發(fā)展成為讓國人驕傲的國際通信設(shè)備巨頭。2012年第二季度，華為以22.7%的市場份額排名全球光網(wǎng)絡(luò)設(shè)備商之首。此外，華為在固定寬帶、FTTx、PON領(lǐng)域持續(xù)2年及單季度均保持全球第一。中興方面，它在光網(wǎng)絡(luò)設(shè)備市場上的份額也在不斷擴(kuò)大；在其它領(lǐng)域方面，據(jù)Ovum統(tǒng)計(jì)，2012年一季度，中興EPON出貨量全球第一。

同時(shí)，在技術(shù)方面，華為中興也取得不少業(yè)界領(lǐng)先的成果。華為發(fā)布業(yè)界首個(gè)400G DWDM光傳送系統(tǒng)，率先推出百億兆全光交換原型機(jī)，發(fā)布全球頻譜效率最高的波分樣機(jī)，發(fā)布業(yè)界最大容量480G路由線卡，全球首發(fā)2T波分樣機(jī)和推出業(yè)界最大容量的分組傳送產(chǎn)品PTN 6900等；中興通訊推出業(yè)界首款運(yùn)營級小型化OLT產(chǎn)品，此外，2012年9月，中興通訊試驗(yàn)中采用其專利技術(shù)將40個(gè)波分信道的400Gb/s單載波極化復(fù)用的QPSK信號，成功實(shí)現(xiàn)了2800 公里長距離標(biāo)準(zhǔn)單模光纖的傳輸，刷新了此前單載波400G的傳輸1200公里的世界紀(jì)錄。

對于2012年表現(xiàn)，分析師們都寄希望最后一個(gè)季度能夠反彈。但盡管如此，今年全球光網(wǎng)絡(luò)設(shè)備市場要實(shí)現(xiàn)年初時(shí)分析師們的預(yù)測目標(biāo)（實(shí)現(xiàn)低個(gè)位數(shù)增長）仍充滿挑戰(zhàn)。

全球光器件市場：投資延緩導(dǎo)致需求疲軟

光器件市場方面，由于從年初開始執(zhí)行的電信產(chǎn)品降價(jià)，泰國洪災(zāi)后的產(chǎn)能恢復(fù)工作到上半年末才基本完成，電信投資延緩導(dǎo)致的短期市場低迷等，全球光器件市場表現(xiàn)疲軟。

從前三個(gè)季度表現(xiàn)來看，一季度全球光器件銷售收入環(huán)比增長5%，二季度環(huán)比基本持平，三季度環(huán)比增幅約為4%，整體表現(xiàn)低于年初分析師們的預(yù)期。

各區(qū)域市場表現(xiàn)也不同，其中北美市場上半年表現(xiàn)良好，歐洲市場持續(xù)疲軟，日本市場增長強(qiáng)勁，中國市場投資放緩，尤其是接入網(wǎng)器件板塊。

盡管整體需求疲軟，從10Gbps到100Gbps支持高速傳輸?shù)墓馄骷a(chǎn)品仍在拉動(dòng)市場，40G和100G客戶端和線路側(cè)需求強(qiáng)勁。Lightcounting報(bào)告數(shù)據(jù)顯示，今年，40GigE和100GigE收發(fā)器出貨量以50%的季度增長速度增長，整體數(shù)據(jù)通信應(yīng)用光模塊上半年同比增幅為13%。在電信市場，來自客戶的持續(xù)價(jià)格壓力，導(dǎo)致SONET/SDH和WDM應(yīng)用收發(fā)模塊收入大幅下滑。

在這樣的市場環(huán)境下，2012年光器件市場展開新一輪的重組，Oclaro與Opnext合并成為全球第二大光器件和模塊廠商；同時(shí)住友電工收購Emcore部分業(yè)務(wù)，進(jìn)一步擴(kuò)大規(guī)模和加強(qiáng)垂直整合；光迅科技與WTD合并，成為全球第六大光器件和模塊廠商，等等。

現(xiàn)階段，光器件整體市場制造能力已經(jīng)回到泰國洪水前的狀態(tài)，帶寬需求持續(xù)增長。分析師表示恢復(fù)增長已經(jīng)迫在眉睫。今年四季度中國市場相關(guān)投資亦有可能增長，并惠及明年一季度市場表現(xiàn)。從長遠(yuǎn)來看，帶寬需求持續(xù)增長，光器件市場長期前景仍是積極的。

 全球光纖光纜市場：需求量保持強(qiáng)勁

2011年，全球光纖出貨量年增7%。到2011年底2012年初的時(shí)候，許多光纖光纜制造商都表示已經(jīng)沒有存貨，全球光纖光纜市場出貨量和需求呈現(xiàn)平衡狀態(tài)，但沒有庫存積累。

進(jìn)入2012年以來，全球光纖光纜市場需求依然保持強(qiáng)勁。首先，第一季度全球光纜需求量激增，反映出某些市場正在推行的經(jīng)濟(jì)刺激措施推動(dòng)需求增長以及亞洲市場持續(xù)的強(qiáng)勁需求。截止2012年上半年，根據(jù)CRU數(shù)據(jù)顯示，全球光纖出貨量達(dá)到1.29億公里，同比增長15%，環(huán)比增長10%。

國外市場方面，非洲和北美市場有不錯(cuò)表現(xiàn)。北美上半年光纜需求同比增長10%，而非洲的增幅達(dá)到15%。在其它地區(qū)，不同國家的光纖光纜需求量增勢取決于各主要運(yùn)營商的項(xiàng)目進(jìn)展情況。比如，德國和澳大利亞FTTH部署加速，因此這些地區(qū)上半年光纖光纜需求增幅超過20%；巴西市場經(jīng)濟(jì)的放緩，運(yùn)營商放緩FTTH部署，該地區(qū)光纖光纜需求量也下滑。

國內(nèi)市場方面，經(jīng)過多年的發(fā)展，中國已經(jīng)成為全球第一大光纖需求國和光纖制造國。目前，中國市場光纖需求量在全球市場中的占比已經(jīng)超過40%。2012年，“寬帶中國”戰(zhàn)略的提出和實(shí)施進(jìn)一步推動(dòng)國內(nèi)光纖光纜市場的發(fā)展，三大運(yùn)營商光纖光纜采購量達(dá)到1億芯公里。光纖光纜廠商方面，經(jīng)過十年的發(fā)展，國內(nèi)光纖廠商在市場競爭壓力下，逐漸向產(chǎn)業(yè)鏈上游轉(zhuǎn)型。近兩年，國內(nèi)廠商光纖預(yù)制棒產(chǎn)能都有極大提高。隨著自給預(yù)制棒的快速發(fā)展，預(yù)計(jì)到2013年中國光纖預(yù)制棒將擺脫依賴進(jìn)口。

總體而言，盡管現(xiàn)階段全球經(jīng)濟(jì)恢復(fù)仍充滿挑戰(zhàn)，但光纖光纜市場在北美（寬帶投資）、新興地區(qū)（基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)）和中國（光纖到戶、2G/3G無線局域網(wǎng)、4G試點(diǎn)項(xiàng)目）投資的拉動(dòng)下，全球市場今年預(yù)計(jì)將會(huì)增長10%-15%。

總結(jié)及展望：移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)和云成為新動(dòng)力

現(xiàn)階段，全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇仍在繼續(xù)，但不確定因素給經(jīng)濟(jì)前景帶來了沉重壓力，故勢頭有所減弱。2013年，全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展將會(huì)在振蕩中成長，略好于2012。

未來，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)和云服務(wù)成為光纖通信發(fā)展的新動(dòng)力。思科2012年10月份的一份預(yù)測報(bào)告稱，到2016年，所有數(shù)據(jù)中心的流量將達(dá)到6.6澤字節(jié)，其中三分之二的流量（約合4.3澤字節(jié)）將是云服務(wù)產(chǎn)生的。無線的帶寬是有限的，而光纖的帶寬潛力無與倫比，光纖接入可以助力移動(dòng)寬帶，移動(dòng)寬帶的發(fā)展需要光纖寬帶支撐。

另一方面，研究表明，寬帶速度每提高一倍，將帶動(dòng)GDP增長0.3%。愛立信攜手理特管理顧問公司和查爾姆斯理工大學(xué)，在33個(gè)經(jīng)合組織成員國開展了一項(xiàng)研究，該項(xiàng)研究量化分析了寬帶速度對經(jīng)濟(jì)增長的推動(dòng)作用。研究結(jié)果表明，寬帶速度每提高一倍，GDP將增長0.3%；如果寬帶速度再翻一番，GDP增長率將再增長0.3%。該研究報(bào)告稱，這一增長源于直接、間接和誘導(dǎo)效應(yīng)：間接、直接效應(yīng)短期以及中期內(nèi)刺激經(jīng)濟(jì)發(fā)展；誘導(dǎo)效應(yīng)包括催生新服務(wù)和商業(yè)機(jī)會(huì)，是最可持續(xù)性發(fā)展的維度。因此，面對嚴(yán)峻的經(jīng)濟(jì)形勢以及寬帶發(fā)展對GDP發(fā)展的促進(jìn)作用，各國政府都把信息化寬帶化建設(shè)作為發(fā)展經(jīng)濟(jì)的主要措施之一。

展望未來，面對云計(jì)算等新應(yīng)用帶來的IP流量的飛速增長和用戶帶寬需求增長帶來的壓力，即使宏觀經(jīng)濟(jì)不確定性仍然存在，服務(wù)提供商將不得不繼續(xù)投資升級網(wǎng)絡(luò)，進(jìn)而推動(dòng)全球光網(wǎng)絡(luò)設(shè)備市場、光器件市場以及光纖光纜市場的發(fā)展。